本周非金屬建材子行業(yè)中跌幅最小的是玻纖行業(yè),周跌幅2.16%; 跌幅最大的是管材行業(yè),周跌幅6.21%。上證綜指周跌幅2.72%, 玻纖行業(yè)表現(xiàn)強于大盤,水泥、玻璃、耐火材料和管材表現(xiàn)弱于大盤。
建材價格波動:
本周全國水泥平均價格為342.00 元/噸,環(huán)比下跌0.53%。價格下跌的區(qū)域有江西、湖北、湖南和廣西部分地區(qū),不同地區(qū)價格下調(diào)20-30 元/噸;價格上漲的區(qū)域有:四川資陽和內(nèi)江局部地區(qū), 價格小幅上調(diào)10-15 元/噸。玻璃:本周國內(nèi)浮法玻璃原片市場主流偏弱盤整。5mm 浮法白玻全國均價18.45 元/平方米,環(huán)比上漲0.66%。玻璃期貨價格下跌48 元/噸,跌幅3.71%,14 年5 月合約報收1247 元/噸。玻璃纖維直接粗砂均價4655 元/噸,環(huán)比持平。能源和原材料:本周環(huán)渤海動力煤(Q5500)平均價格下跌3 元/噸;PVC 下跌50 元/噸;美廢價格上漲8 美元/噸。
行業(yè)要聞:
水泥業(yè)兼并重組加碼 前十企業(yè)2015 年集中度達45%;環(huán)保部派督查組赴京津冀重點查水泥等行業(yè);河北廊坊再掀淘汰風 拆除水泥產(chǎn)能632 萬噸;青連鐵路項目獲批準 長約193 公里時速200 公里;2020 年京津冀交通將全面對接;2013 年我國水泥產(chǎn)能增勢得到初步遏制。
重點上市公司公告:
長海股份:2013 年度業(yè)績快報;北京利爾:2013 年度業(yè)績快報;冀東水泥:權(quán)益變動的提示性公告;巨龍管業(yè):2013 年度業(yè)績快報; 偉星新材:2013 年度業(yè)績快報;塔牌集團:2013 年度業(yè)績快報。
本周行業(yè)觀點:
從長期看行業(yè)需求會加強,另外環(huán)保的長期性和壓力將促使水泥、玻璃行業(yè)去產(chǎn)能方向不變,尤其是北京周邊。今年可重點關(guān)注布局華東、華北水泥。浮法玻璃盈利能力從谷底恢復(fù),14 年繼續(xù)好轉(zhuǎn)。關(guān)注政策超預(yù)期和新技術(shù)的突破帶來的業(yè)績超預(yù)期,估值還在低位。其他建材:集中度提升的過程仍將繼續(xù),業(yè)績兌現(xiàn)是確定的投資機會,關(guān)注明確成長的北京利爾、西部建設(shè)。
近期重點推薦:北京利爾、海螺水泥、西部建設(shè)和濮耐股份。
